Rivian Automotive menyaksikan penurunan signifikan dalam nilai sahamnya pada hari Kamis, membuat investor lengah dengan pengumuman mendadak tentang niatnya untuk menerbitkan $ 1,5 miliar dalam bentuk convertible notes. Secara bersamaan, perusahaan meluncurkan perkiraan awal pendapatan kuartal ketiga yang selaras dengan proyeksi Wall Street. Akibatnya, saham Rivian anjlok, akhirnya ditutup turun lebih dari 22% pada hari yang sama.
Dalam pengajuan peraturan yang dibuat Rabu malam, Rivian menguraikan antisipasinya untuk pendapatan kuartal ketiga turun dalam kisaran $ 1,29 miliar hingga $ 1,33 miliar. Perkiraan ini sangat mencerminkan perkiraan konsensus Wall Street sekitar $ 1,3 miliar, seperti yang dilaporkan oleh LSEG, yang sebelumnya dikenal sebagai Refinitiv.
Rivian juga mengungkapkan bahwa mereka memegang kas dan setara kas sebesar $ 9,1 miliar pada 30 September, mewakili penurunan dari $ 10,2 miliar yang dilaporkan pada penutupan kuartal kedua.
Sepanjang tahun, Rivian telah mengambil langkah-langkah proaktif untuk mengurangi pengeluaran dan memperkuat posisi keuangannya. Langkah-langkah ini termasuk pengurangan 6% dalam tenaga kerjanya pada bulan Februari dan penjualan uang kertas konversi senilai $ 1,3 miliar pada bulan Maret. Selain itu, perusahaan telah menunda peluncuran platform kendaraan R2 yang akan datang, mendorongnya dari 2025 ke 2026. Terlepas dari tindakan sebelumnya, pengumuman terbaru dari penawaran convertible notes senilai $ 1,5 miliar mengejutkan investor.
Rencana Rivian berkisar pada penerbitan uang kertas konvertibel “hijau” senior senilai $ 1,5 miliar yang jatuh tempo pada tahun 2030. Selanjutnya, pembeli akan memiliki opsi untuk memperoleh catatan tambahan senilai $ 225 juta, sesuai pernyataan perusahaan.
Pada catatan positif, Rivian baru-baru ini melaporkan angka pengiriman kuartal ketiga yang melebihi ekspektasi Wall Street. Pabrikan kendaraan listrik dijadwalkan untuk mengungkapkan pendapatan kuartal ketiga setelah pasar AS tutup pada 7 November.
